人身險(xiǎn)行業(yè)改革已進(jìn)入深水區(qū)。根據(jù)金融監(jiān)管總局最新披露的數(shù)據(jù)，去年1月至11月，人身險(xiǎn)公司原保險(xiǎn)保費(fèi)收入達(dá)33351億元，同比增長(zhǎng)10.79%；賠付支出為7494億元，同比增長(zhǎng)26.01%。從數(shù)據(jù)上看，人身險(xiǎn)行業(yè)正為全社會(huì)提供著越來越完備的風(fēng)險(xiǎn)保障功能。

與此同時(shí)，人身險(xiǎn)市場(chǎng)面臨著重要的發(fā)展機(jī)遇。比如，在存款掛牌利率持續(xù)下行、理財(cái)產(chǎn)品打破剛兌的背景下，儲(chǔ)蓄型壽險(xiǎn)產(chǎn)品在收益性和安全性方面展露了優(yōu)勢(shì)；又如，在人口老齡化的趨勢(shì)下，與養(yǎng)老健康相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)管理需求、服務(wù)需求高漲等。

這些機(jī)遇無疑為我國(guó)人身險(xiǎn)行業(yè)發(fā)展帶來了更新更持久的動(dòng)能，但行業(yè)的現(xiàn)實(shí)困境也注定了激發(fā)動(dòng)能必然充滿坎坷。特別是近年來，隨著人身險(xiǎn)行業(yè)進(jìn)入深度調(diào)整期，高質(zhì)量發(fā)展面臨著銷售隊(duì)伍規(guī)模收縮、業(yè)務(wù)價(jià)值增長(zhǎng)乏力、投資收益率走低、不平衡不充分的保險(xiǎn)供給與人民群眾不斷升級(jí)的保險(xiǎn)需求之間的矛盾等諸多挑戰(zhàn)。

為緩解上述問題，監(jiān)管部門和保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)都在著力推動(dòng)行業(yè)進(jìn)行更徹底的轉(zhuǎn)型。

去年以來，監(jiān)管部門陸續(xù)下發(fā)多項(xiàng)規(guī)范性文件，如《關(guān)于強(qiáng)化管理促進(jìn)人身險(xiǎn)業(yè)務(wù)平穩(wěn)健康發(fā)展的通知》《關(guān)于規(guī)范團(tuán)體人身保險(xiǎn)業(yè)務(wù)發(fā)展的通知（征求意見稿）》等，要求各人身險(xiǎn)公司落實(shí)管控責(zé)任，嚴(yán)格執(zhí)行“報(bào)行合一”，為人身險(xiǎn)公司營(yíng)造長(zhǎng)期健康的競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境，降低長(zhǎng)期負(fù)債成本，提高負(fù)債質(zhì)量，為人身險(xiǎn)行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展提供了政策保障。

監(jiān)管部門不斷規(guī)范人身險(xiǎn)行業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)，加快了人身險(xiǎn)公司業(yè)務(wù)增長(zhǎng)方式、效率和動(dòng)力的變革。在產(chǎn)品上，管控產(chǎn)品定價(jià)、形態(tài)設(shè)計(jì)、利益演示，引導(dǎo)機(jī)構(gòu)合理降低負(fù)債成本，防范利率風(fēng)險(xiǎn)；在渠道上，全面規(guī)范銷售行為，提升銷售從業(yè)人員的專業(yè)能力和職業(yè)素養(yǎng)；在治理上，推動(dòng)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)完善公司治理體制機(jī)制，在強(qiáng)化董事會(huì)決策職能、完善關(guān)聯(lián)交易管理等方面深化公司治理。一系列政策旨在引導(dǎo)人身險(xiǎn)行業(yè)穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)、筑牢發(fā)展根基，從而實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)期、健康、可持續(xù)發(fā)展。

人身險(xiǎn)行業(yè)自身發(fā)展也有著重大變化，渠道變化就是其中之一。近年來，人身險(xiǎn)公司個(gè)險(xiǎn)條線在減員的同時(shí)“提質(zhì)增效”，一方面，代理人隊(duì)伍不斷升級(jí)，頭部險(xiǎn)企均推出了相應(yīng)的人才招聘、人才培養(yǎng)計(jì)劃；另一方面，針對(duì)人身險(xiǎn)公司代理人的基本管理辦法也進(jìn)行了全面升級(jí)。頭部險(xiǎn)企個(gè)險(xiǎn)渠道改革已開始顯露成效：2023年前三季度，中國(guó)人壽個(gè)險(xiǎn)板塊月人均首年期交保費(fèi)同比提升28.6%；中國(guó)平安人均新業(yè)務(wù)價(jià)值同比增長(zhǎng)94.4%；中國(guó)太保月均核心人力占比、績(jī)優(yōu)組織占比同比提升。與此同時(shí)，疊加保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)發(fā)力銀保渠道，進(jìn)一步提升了多元化渠道經(jīng)營(yíng)能力，在轉(zhuǎn)型“陣痛期”，人身險(xiǎn)公司尋找到了多元化的發(fā)展路徑。

盡管改革已取得一定成績(jī)，但挑戰(zhàn)仍然存在，人身險(xiǎn)行業(yè)能否抓住上述機(jī)遇，成功實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展，還需要看自身的能力建設(shè)。

面對(duì)轉(zhuǎn)型升級(jí)，人身險(xiǎn)公司應(yīng)提供更高質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)保障的能力，以發(fā)展長(zhǎng)期保障型產(chǎn)品為導(dǎo)向，更好服務(wù)老齡社會(huì)的長(zhǎng)壽風(fēng)險(xiǎn)管理、醫(yī)療保障需求，滿足人民群眾日益增長(zhǎng)的風(fēng)險(xiǎn)保障需求。同時(shí)，繼續(xù)提高保險(xiǎn)資金大類資產(chǎn)配置能力，重點(diǎn)把握經(jīng)濟(jì)發(fā)展趨勢(shì)和產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)方向，獲取長(zhǎng)期穩(wěn)定的投資收益，并加強(qiáng)資產(chǎn)負(fù)債匹配管理，切實(shí)防范宏觀環(huán)境變化帶來的利差損風(fēng)險(xiǎn)。我國(guó)保險(xiǎn)資金運(yùn)用余額中近九成來自人身險(xiǎn)業(yè)務(wù)，讓逐漸增長(zhǎng)的資金獲取持續(xù)、穩(wěn)健的投資收益，讓保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)資產(chǎn)負(fù)債在期限結(jié)構(gòu)、收益和流動(dòng)性方面更好地匹配起來，是行業(yè)長(zhǎng)期健康發(fā)展的底氣。另外，人身險(xiǎn)公司要提升整合關(guān)聯(lián)服務(wù)的能力。傳統(tǒng)的經(jīng)營(yíng)模式已經(jīng)不能滿足人民的需求和市場(chǎng)的要求，推動(dòng)提升“保險(xiǎn)+”能力，加快構(gòu)建“產(chǎn)品+服務(wù)”核心競(jìng)爭(zhēng)力，促進(jìn)高價(jià)值業(yè)務(wù)發(fā)展，以打造核心競(jìng)爭(zhēng)力，推動(dòng)資負(fù)兩端長(zhǎng)期健康協(xié)同發(fā)展，加強(qiáng)全周期服務(wù)能力建設(shè)。（王笑）